Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Menggunakan Model Indeks Tunggal pada Indeks ESG Quality 45 IDX KEHATI
DOI:
https://doi.org/10.31629/bi.v7i1.6430Keywords:
Optimal Portfolio, Single Indes Model, ESG, BEIAbstract
ESG is an approach that assesses how companies operate from the perspectives of the environment, social, and governance aspects. The ESG concept helps companies integrate social and environmental responsibilities, enabling investors to select companies focused on sustainable long-term growth and value. The Indonesia Stock Exchange, as the organizer of activities in the capital market, also emphasizes these issues and has launched several ESG Quality 45 IDX Kehati-based indices and carbon intensity, allowing investors to integrate ESG factors into their portfolio formation. This research aims to construct an optimal portfolio consisting of stocks indexed in ESG Quality 45 IDX Kehati. Historical stock data were obtained from www.yahoo.finance.com from December 20, 2021, to March 3, 2023, and processed using Microsoft Excel. The research findings indicate three stocks that form the optimal portfolio: MIKA, BJBR, and SIDO, with respective proportions of MIKA (99.83%), BJBR (0.01%), and SIDO (0.006%). The study also reveals that the expected return of the optimal portfolio is 0.16% higher than the market expected return.
Downloads
Downloads
Published
Issue
Section
License
Copyright (c) 2023 Bahtera Inovasi
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial-ShareAlike 4.0 International License.
Anda diperbolehkan:
- Berbagi — menyalin dan menyebarluaskan kembali materi ini dalam bentuk atau format apapun;
- Adaptasi — menggubah, mengubah, dan membuat turunan dari materi ini
- Pemberi lisensi tidak dapat mencabut ketentuan di atas sepanjang Anda mematuhi ketentuan lisensi ini.
Berdasarkan ketentuan berikut:
- Atribusi — Anda harus mencantumkan nama yang sesuai , mencantumkan tautan terhadap lisensi, dan menyatakan bahwa telah ada perubahan yang dilakukan . Anda dapat melakukan hal ini dengan cara yang sesuai, namun tidak mengisyaratkan bahwa pemberi lisensi mendukung Anda atau penggunaan Anda.
- NonKomersial — Anda tidak dapat menggunakan materi ini untuk kepentingan komersial .
- BerbagiSerupa — Apabila Anda menggubah, mengubah, atau membuat turunan dari materi ini, Anda harus menyebarluaskan kontribusi Anda di bawah lisensi yang sama dengan materi asli.
- Tidak ada pembatasan tambahan — Anda tidak dapat menggunakan ketentuan hukum atau sarana kontrol teknologi yang secara hukum membatasi orang lain untuk melakukan hal-hal yang diizinkan lisensi ini.
Pemberitahuan:
Anda tidak perlu menaati lisensi untuk bagian materi ini yang telah berada di bawah domain publik atau untuk penggunaan yang diizinkan di bawah pengecualian atau pembatasan .
Tidak ada jaminan yang diberikan oleh lisensi ini. Lisensi ini mungkin tidak memberikan izin yang sesuai dengan tujuan penggunaan Anda. Sebagai contoh, hak-hak lainnya seperti hak atas potret, hak atas privasi, atau hak moral dapat membatasi penggunaan materi berlisensi CC.
